小老鼠皮皮住在乡下一所舒适的小房子里，它用彩石子儿和金色的橡果把房内装点得漂漂亮亮，把小花园修理得整整齐齐。聪明的皮皮还用芦管儿把山泉接到了门前，好一股甜甜的自来水，引得小鸟儿和小虫儿们全来饮用……可是，有一天，皮皮忽然感到在乡下住腻了，它便背起小包儿进城去了。
走呀走呀，皮皮终于来到了城里。呀！城里好热闹哟！大汽车跑来跑去，街口还有红绿灯一闪一闪，一座座高楼大厦高得让皮皮都看不到顶儿，直把皮皮看得眼花缭乱。
皮皮走到一座高大的黄房子跟前，激动得大声喊叫：“吱吱，黄房子太美啦！我回去后要盖一座这样的黄房子！”
不一会儿，皮皮又来到一座漂亮的蓝房子跟前，这次它更激动了，“吱吱吱，蓝房子实在太美啦！我回去一定要盖一座漂亮的蓝房子！”
向前又走了不很远，一座又高大又漂亮的红房子出现了，皮皮一见就激动地蹦起来，“吱吱吱吱，红房子实在美得全世界数第一啦！我回去一定要盖一座这样又高大又漂亮的红房子！”想到这里，它便从一道狭缝钻了进去。刚进去还没定下神来，皮皮就被吓了一大跳。怎么啦？原来它对面墙上有只可怕的大猫头鹰，两只大眼珠子转来转去，还在不停地喊什么：“打！打！打！打！……”
皮皮吓坏了，全身缩做一团，但很快它就发现那只猫头鹰并没飞着扑下来，而是仍呆在墙上，身子一动也不动，两只大眼珠子转来转去，不停地喊：“打！打！打！打！……”噢，原来是一只木壳儿的大钟呀，皮皮快活地笑起来。“哈哈！原来你是个假家伙！”它向前跳了一步，“哈哈哈！原来你是个没本事的笨家伙！”接着又向前跳了几步，“哈哈哈哈！原来你是个毫不可怕的笨木头家伙！”
说着，皮皮一股脑儿地爬到猫头鹰身上大闹大唱起来：
“不怕，我不害怕，假的猫头鹰墙上挂，皮皮我和你比一比，谁跑得快，谁嗓门儿大。”
皮皮越玩越高兴，用小爪儿一下子捂住了猫头鹰转来转去的大眼，“嘿嘿！皮皮我想出一个方儿，要和猫头鹰捉迷藏。”接着它又跳到了钟摆上荡来荡去，非常自在，“嘿嘿嘿！荡悠悠，荡悠悠，皮皮我要玩秋千喽！”皮皮忽然又想出个更开心的主意，它开始把钟上的针胡乱拨来拨去，“嘿嘿嘿嘿！皮皮我今天来教算术，七加上二等于九。”它把长针从“七”拨到了“九”。
“九加三等于十二。”当它把长针又从“九”拨到“十二”时，只听“咔嚓”一声，猫头鹰突然活过来，并发出了可怕的响声：“当！当！当！……”
皮皮差点儿吓掉了魂，窜下地没命地逃，它边逃边嚷：“假的比真的还可怕，竟然还会放炮！”
